7月23日上午，深圳市民中心廣場突然聚集了近千人。
拉橫幅、舉白旗，高呼“還我血汗錢”，他們中的很多人都被深圳p2p平臺投之家詐騙數(shù)十萬甚至上百萬。
而就在這之前的一個星期，類似的情景同樣在中國儲能大廈樓下上演，同樣也是因?yàn)橥顿Y人在p2p平臺遭遇暴雷所致。
自5月中旬，由唐小僧開始，一場p2p的雷潮在華夏大地上演，直至今日。公開的數(shù)據(jù)顯示，5月中旬至今的3個月內(nèi)，中國p2p平臺暴雷數(shù)量超過300家，涉及存量資金2000億，影響投資人近千萬。
雷潮過后，如夢初醒。
對于存余平臺的操盤手來說，面對新的備案和監(jiān)管細(xì)則，以及大變樣的市場環(huán)境，更大的挑戰(zhàn)正在等待他們。
對于投資者而言，經(jīng)過一場洗禮，過往的投資理財(cái)觀念和策略，也勢必要作出改變。
最終，只有理解并遵守游戲規(guī)則的人，才能贏得新生。
1.
近10年，中國官方統(tǒng)計(jì)的通脹率在-0.7%（2009年）到5.4%（2011）之間波動，但通過廣義貨幣量供應(yīng)量增速和GDP增速推算得到的“真實(shí)平均通脹率”則可能高達(dá)7%，甚至超過10%。
如果把錢存在銀行，2%左右的利率根本無法“跑贏通脹”。
本來投資股票、基金等還算是一個風(fēng)險(xiǎn)相對小的門路。但是當(dāng)一種新型的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)模式，以低門檻、高收益、保本保息的面孔出現(xiàn)時，一切都在悄悄改變。
幾乎與p2p理財(cái)同時興起的，還有微信公眾號、APP等新媒體，扁平化、去中心化的新媒體的出現(xiàn)，讓原本掌握在紙媒、電視等傳統(tǒng)媒體手中的壟斷信息撕開了一道口子。
在傳遞主流信息的同時，普通大眾對現(xiàn)實(shí)的焦慮，中產(chǎn)階級對財(cái)富自由的渴望，也在各種新媒體中，淋漓盡致地宣泄出來。
這種來自底層的蠢蠢欲動，可以通過諸如《再見，余額寶》、《貧窮限制了你的想象力》、《你的同齡人，正在拋棄你》等歷史爆文窺探一二。
宣稱保本保息的高收益p2p，體驗(yàn)流暢、眼花繚亂的APP，暢通無阻的自媒體信息，當(dāng)這些同時在中國大地蓬勃生長時，人們再也難以克制通往財(cái)富之門的欲望。
當(dāng)改變錢袋子的機(jī)會來臨，保守和焦慮，開始演變?yōu)橄蛲驮囂健?/p>
于是，一波波投資人開始上車，把原本存在銀行、余額寶、基金賬戶的錢，轉(zhuǎn)而投向了p2p。
2014年初，全國p2p投資人不到20萬，而到2017年底，這一人數(shù)已達(dá)454.1萬人，增漲26倍。而根據(jù)零壹智庫發(fā)布的《2017中國P2P網(wǎng)貸年度簡報(bào)》，2017年中國P2P投資者總數(shù)達(dá)到1250萬。
與此同時，從中國第一家P2P公司拍拍貸在2007年成立到2015年P(guān)2P行業(yè)累計(jì)成交額首次突破萬億元，用了8年；而到今年6月這個數(shù)字突破7萬億，只花了2.5年。
2.
行業(yè)興盛的時候，全國在運(yùn)營p2p平臺一度達(dá)到五六千家。
為了吸引籠絡(luò)投資人，各家平臺增信背書的套路可謂五花八門。
2015年，p2p鼻祖紅嶺創(chuàng)投在面對巨額項(xiàng)目逾期的情況下，毅然絕然地使用自有資金墊付。人人貸緊隨其后，開創(chuàng)風(fēng)險(xiǎn)備付金模式。
由此開始，無論大小平臺，都開始與銀行合作設(shè)立備付金賬戶。同時也公然在平臺官網(wǎng)、APP宣稱本息保障。
彼時，沒有本息保障、甚至有逾期數(shù)據(jù)的平臺，堪稱是行業(yè)怪物。
縱然在2015年，中國p2p行業(yè)第一份監(jiān)管一件草案下發(fā)將p2p定位于信息中介，并要求不得自行擔(dān)保之后，各大平臺的本息保障模式仍然繼續(xù)。
不同的是，在逐步取消備付金的同時，尋找第三方擔(dān)保公司或者將資產(chǎn)端、資金端分離，逾期項(xiàng)目由第三方資產(chǎn)管理公司先行墊付。
至于，所謂的第三方擔(dān)保公司或第三方資產(chǎn)管理公司，是否與平臺有關(guān)聯(lián)、有沒有實(shí)際的擔(dān)保、墊付能力，似乎并沒有人關(guān)心。
但這并不代表真的萬無一失。
事實(shí)上，隨著p2p備案的推進(jìn)，關(guān)于p2p平臺將迎來倒閉潮的聲音從來都沒有停止過。
2015年底專家們預(yù)測2016年80%的平臺將倒下，2016年底專家們又預(yù)測2017年90%的平臺將出局。
然而，除在2017年5、6月份，少數(shù)小型平臺因?yàn)榻?jīng)營不善倒閉、退出之外，大面積的坍塌并未發(fā)生。
人們在狂歡的時候，往往是最愚蠢的。
不經(jīng)意間，在2018年的夏天，由唐小僧開始，潘多拉的盒子正式打開。
持續(xù)三個月的雷潮，如同夢靨，讓人難以置信。
而后，是一地雞毛、哀鴻一片。
3.
一些人，總在絕望的時候，才能看見事物的真相。
經(jīng)過雷潮，投資人才發(fā)現(xiàn)，原本宣稱的保本保息只是海市蜃樓：
原來，自融的平臺，玩的都是資金池，只要現(xiàn)金流不斷，根本就不會出現(xiàn)逾期、壞賬，當(dāng)然可以保本保息；
原來，平臺墊付，只在個別或少數(shù)項(xiàng)目逾期，不影響平臺盈利的時候才會發(fā)生，一旦逾期太多、壞賬太大平臺根本無力墊付；
原來，平臺的上市系、國資系股東，就是個投機(jī)者，行情好的時候?yàn)樗斔屠妫隽藛栴}立馬甩鍋誰會給你兜底？
原來，所謂的第三方擔(dān)保公司、資產(chǎn)管理公司，不過是平臺老板找來的空殼公司，根本沒有墊付能力
……
操盤手也一樣，總在無路可走的時候，才會想起最原始的基本邏輯。
瘋狂的時候，他們高舉保本保息的大旗拼命往山頂上沖。玩不下去的時候，才想起來要去剛兌。
比如道口貸，比如圖騰貸，逾期的時候，才告訴你平臺是信息中介，無力也無義務(wù)墊付，所以只能逾期、展期。
但無論如何，經(jīng)過p2p的這一波雷潮，真正意義上的去剛兌已經(jīng)開始。
從前，去剛兌更像是行業(yè)以及監(jiān)管都期望發(fā)展的方向，但礙于諸多主管、客觀因素，平臺主動打破剛兌的意愿往往比較低。
但現(xiàn)在看來，P2P行業(yè)被動打破剛兌的勢頭正在起來，而只有實(shí)現(xiàn)去剛兌，行業(yè)才能真正的合規(guī)化、透明化。
盡管眼下，投資者們并不樂見，但趨勢已經(jīng)到來。
不管你愿不愿意，都是如此。
不理解游戲規(guī)則的人，最終會被新趨勢拋棄。
4.
在p2p的這波雷潮中，暴雷的、倒下的，首先是一批自融、詐騙的平臺，剩余的真實(shí)p2p平臺展期、清盤則是因?yàn)橥顿Y人恐慌，資金持續(xù)凈流出出現(xiàn)流動性危機(jī)導(dǎo)致。
而現(xiàn)在，經(jīng)過國家一些列政策引導(dǎo)，行情正在向著好的方向轉(zhuǎn)變，p2p行業(yè)也正在回暖。
但這并代表剩下的p2p平臺都安全，不排除仍有詐騙、自融的平臺仍然存活在市場上。
另一方面，經(jīng)過這波雷潮后，相信大多數(shù)投資人都明白：投p2p，真的不能只看平臺背景、排名、人氣這些表面的東西。最根本的還是在于平臺的資產(chǎn)。
尤其是，在去剛兌的背景下，投資者必須要不斷學(xué)習(xí)，學(xué)會改變，成為一名合格的投資者。
1）正確的投資理財(cái)觀
因?yàn)橥顿Y本來就是一件有風(fēng)險(xiǎn)的事情，所以我們更要端正自己的投資心態(tài)。安全感并不是p2p平臺給我們的，而是要通過豐富自己的投資理財(cái)知識。就像風(fēng)控一樣做到投前考察，投資的時候跟進(jìn)平臺的咨詢信息，在投資之后更要記賬匯總，這樣做才能大大降低投資理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。
2）業(yè)務(wù)類型和資產(chǎn)配置是關(guān)鍵
只有理解平臺業(yè)務(wù)，才能知道我們的錢去了哪里，才會明白到底安不安全。另外，不同類型的資產(chǎn)，風(fēng)險(xiǎn)、收益不一樣。風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比，即越安全的投資產(chǎn)品，其收益越低。比如p2p行業(yè)，消費(fèi)金融資產(chǎn)的安全肯定高于企業(yè)貸資產(chǎn)，其收益回報(bào)也因此低了許多。
3）流動性很重要
我們在具體投資時時，主要通過安全性、流動性與收益性來考察一種產(chǎn)品。
很多時候，投資產(chǎn)品的流動性更重要，因?yàn)橐环N產(chǎn)品的安全性與收益性再高，如果缺乏流動性，不能在你需要錢的時候及時退出提現(xiàn)，那么一切都是空談。
